Πώς η βιωσιμότητα, οι ιδιωτικές αγορές και η τεχνολογία αναδιαμορφώνουν τις επενδυτικές στρατηγικές και πώς θα μπορούσε να διαμορφωθεί το μέλλον της διαχείρισης κεφαλαίων.
Σε μια εποχή ραγδαίων αλλαγών και χρηματοοικονομικής καινοτομίας, οι διαχειριστές κεφαλαίων επαναπροσδιορίζουν τον τρόπο με τον οποίο το κεφάλαιο δημιουργεί αξία. Ο κ. Χάρης Ασσιώτης, Managing Director της Mega Ploutos Fund Management Ltd (MP AIFM), μιας Κυπριακής Εταιρείας Διαχείρισης Εναλλακτικών Επενδυτικών Κεφαλαίων, αδειοδοτημένης και εποπτευόμενης από την CySEC, μοιράζεται τις απόψεις του σχετικά με το πώς η βιωσιμότητα, οι ιδιωτικές αγορές και η τεχνολογία αναδιαμορφώνουν τις επενδυτικές στρατηγικές και πώς θα μπορούσε να διαμορφωθεί το μέλλον της διαχείρισης κεφαλαίων.
Ποια βασικά επενδυτικά θέματα και ευκαιρίες θεωρείτε ότι θα διαμορφώσουν τον κλάδο διαχείρισης κεφαλαίων τα επόμενα 3–5 χρόνια;
Ο κλάδος εισέρχεται σε μια καθοριστική δεκαετία, που χαρακτηρίζεται από μετασχηματισμό και όχι παράδοση. Τρεις κινητήριοι παράγοντες ξεχωρίζουν: η βιωσιμότητα, οι ιδιωτικές αγορές και η ψηφιακή καινοτομία.
Η βιωσιμότητα έχει πλέον εξελιχθεί σε μετρήσιμο παράγοντα μακροπρόθεσμης αξίας. Οι επενδυτές αναζητούν αποδόσεις με σκοπό, ιδιαίτερα σε τομείς όπως η ενεργειακή μετάβαση και οι κοινωνικές υποδομές.
Το private equity και οι εναλλακτικές επενδύσεις συνεχίζουν να προσελκύουν ενδιαφέρον, καθώς οι επενδυτές επιδιώκουν σταθερές και ανθεκτικές στις πληθωριστικές πιέσεις αποδόσεις. Παράλληλα, η τεχνητή νοημοσύνη και το blockchain μεταμορφώνουν τον τρόπο λειτουργίας των funds.
Στη Mega Ploutos βλέπουμε αυτές τις αλλαγές ως ευκαιρία να επαναπροσδιορίσουμε τη δημιουργία αξίας, δημιουργώντας ευέλικτα, data-driven funds που ευθυγραμμίζονται με τις παγκόσμιες τάσεις και τη χρηστή διακυβέρνηση.
Ποιοι τομείς ή κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων είναι σήμερα υποτιμημένοι αλλά παρουσιάζουν ισχυρές προοπτικές;
Οι τομείς που συνδυάζουν διαρθρωτικές αλλαγές με μακροπρόθεσμη ζήτηση, είναι μεταξύ άλλων οι υποδομές υγείας και οι επαγγελματικές υπηρεσίες και φαίνεται να παρουσιάζουν ιδιαίτερο ενδιαφέρον.
Η γήρανση του πληθυσμού και η ψηφιοποίηση της υγείας καθιστούν τον τομέα ανθεκτικό, ενώ οι υπηρεσίες συμμόρφωσης, μισθοδοσίας και εταιρικής διαχείρισης αποκτούν ολοένα μεγαλύτερη αξία σε ένα αυστηρότερο ρυθμιστικό περιβάλλον.
Παράλληλα, διακρίνουμε ευκαιρίες στις ανανεώσιμες πηγές ενέργειας και την κυκλική οικονομία, ιδιαίτερα στη Νότια Ευρώπη και τη ΜENA, όπου οι πολιτικές και οι επενδυτικές τάσεις συγκλίνουν.
Γιατί να επενδύσει κάποιος μέσω Κύπρου;
Η Κύπρος προσφέρει έναν μοναδικό συνδυασμό ευρωπαϊκής αξιοπιστίας και περιφερειακής εμβέλειας. Ως μέλος της ΕΕ και της Ευρωζώνης, διαθέτει ένα ασφαλές και διαφανές ρυθμιστικό πλαίσιο, ενώ γεωγραφικά αποτελεί σταυροδρόμι μεταξύ Ευρώπης, Μέσης Ανατολής και Αφρικής.
Τα καθεστώτα AIF και RAIF προσφέρουν ευελιξία, φορολογική αποδοτικότητα και χαμηλότερο κόστος λειτουργίας, προσελκύοντας θεσμικούς και ιδιώτες επενδυτές υψηλής καθαρής θέσης.
Στη Mega Ploutos αξιοποιούμε αυτό το περιβάλλον για να προσφέρουμε στους επενδυτές ρυθμιζόμενη πρόσβαση σε ευκαιρίες στις ιδιωτικές αγορές, με ισχυρή διακυβέρνηση και περιφερειακή τεχνογνωσία.
Η Κύπρος εξελίσσεται από πάροχο υπηρεσιών σε επενδυτική πύλη, ένα σημείο εκκίνησης για funds που επιδιώκουν ανάπτυξη, δομή και διασυνοριακή παρουσία.
Ποια διδάγματα προσέφεραν οι πρόσφατες κρίσεις σχετικά με την ανθεκτικότητα των χαρτοφυλακίων;
Η ανθεκτικότητα σήμερα αφορά την προσαρμοστικότητα, όχι μόνο τη διαφοροποίηση. Θεματικά χαρτοφυλάκια που ευθυγραμμίζονται με μακροπρόθεσμες τάσεις, όπως ο ψηφιακός μετασχηματισμός και η βιωσιμότητα, έχουν αποδειχθεί πιο σταθερά.
Η πειθαρχία στη ρευστότητα και η ενεργή διαχείριση είναι πλέον καθοριστικές. Για εμάς, η ανθεκτικότητα σημαίνει να σχεδιάζουμε χαρτοφυλάκια που απορροφούν τους κραδασμούς και αναδύονται ισχυρότερα.
Πώς προσεγγίζετε τη διαχείριση κινδύνου σε ένα ολοένα πιο σύνθετο περιβάλλον;
Αντιμετωπίζουμε τον κίνδυνο ως στρατηγική παράμετρο, όχι ως περιορισμό. Το επενδυτικό περιβάλλον συνδυάζει οικονομικούς, γεωπολιτικούς και τεχνολογικούς παράγοντες.
Το πλαίσιο μας συνδυάζει ποσοτικά μοντέλα με ποιοτική κρίση, συνεχή παρακολούθηση και ισχυρή εταιρική διακυβέρνηση. Η διαφάνεια και η ταχύτητα ανταπόκρισης είναι κρίσιμες ώστε κάθε ρίσκο να είναι στοχευμένο και ευθυγραμμισμένο με τους μακροπρόθεσμους στόχους.
Πώς αλλάζουν οι εναλλακτικές επενδύσεις τον τρόπο με τον οποίο οι επενδυτές διαμορφώνουν τα χαρτοφυλάκιά τους;
Οι Οργανισμοί Εναλλακτικών Επενδύσεων έχουν εξελιχθεί σε βασικό μοχλό χαρτοφυλακίων, προσφέροντας διαφοροποίηση και προστασία έναντι του πληθωρισμού. Ρυθμιζόμενα οχήματα όπως τα AIFs και RAIFs δημοκρατικοποιούν την πρόσβαση σε private equity, υποδομές και θεματικές επενδύσεις που παλαιότερα προορίζονταν μόνο για θεσμικούς επενδυτές.
Στη Mega Ploutos βλέπουμε τις εναλλακτικές επενδύσεις ως γέφυρα μεταξύ κεφαλαίου και πραγματικής οικονομίας, χρηματοδοτώντας ανάπτυξη και καινοτομία.
Πώς εξελίσσονται οι προσδοκίες των επενδυτών και πώς προσαρμόζεται η MP AIFM;
Οι επενδυτές απαιτούν πλέον διαφάνεια, ευθυγράμμιση και αυθεντικότητα. Θέλουν να γνωρίζουν όχι μόνο τι αποφέρει το κεφάλαιό τους, αλλά και γιατί.
Συνδυάζουμε θεσμική πειθαρχία με επιχειρηματική ευελιξία, διατηρώντας τα πρότυπα διακυβέρνησης που ορίζει η CySEC ενώ εκμεταλλευόμαστε νέες ευκαιρίες.
Οι επενδυτές σήμερα αναζητούν συνεργασία, όχι απλώς απόδοση, και αυτή η σχέση εμπιστοσύνης καθορίζει τη νέα εποχή στη διαχείριση κεφαλαίων.
Πώς φαντάζεστε τον κλάδο διαχείρισης κεφαλαίων σε δέκα χρόνια;
Το μέλλον θα είναι διαφανές, τεχνολογικά εξελιγμένο και προσανατολισμένο στον σκοπό. Η τεχνητή νοημοσύνη και το blockchain θα καθοδηγούν «έξυπνα» χαρτοφυλάκια, ενώ οι ιδιωτικές αγορές θα είναι πιο προσβάσιμες από ποτέ.
Κάθε στρατηγική θα πρέπει να αποδεικνύει μετρήσιμο αντίκτυπο.
Στη Mega Ploutos, οραματιζόμαστε ένα μέλλον όπου η διαχείριση κεφαλαίων συνδυάζει την απόδοση με τον σκοπό, δημιουργώντας διαρκή αξία για τους επενδυτές, τις κοινότητες και την παγκόσμια οικονομία.
Τι σας εμπνέει ως διαχειριστή κεφαλαίων;
Με εμπνέει η πεποίθηση ότι η χρηματοδότηση πρέπει να χτίζει, όχι απλώς να μετρά. Στη Mega Ploutos επιδιώκουμε να δημιουργούμε κεφάλαια που προσφέρουν απόδοση με σκοπό, συνδυάζοντας πειθαρχημένη διαχείριση με επιχειρηματικό όραμα.
Η Κύπρος μας δίνει ένα μοναδικό πλεονέκτημα: μια ευρωπαϊκή βάση με περιφερειακή δυναμική, που μας επιτρέπει να λειτουργούμε ως γέφυρα μεταξύ ευκαιρίας και αντίκτυπου.
Τελικά, αυτό που με κινητοποιεί είναι να βλέπω το κεφάλαιο να μετατρέπεται από αριθμό σε κάτι χειροπιαστό, μια επιχείρηση που αναπτύσσεται, μια κοινότητα που ενδυναμώνεται, ένα έργο βιωσιμότητας που παίρνει μορφή.
ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΕΠΙΚΟΙΝΩΝΙΑΣ
Address: Cypress Centre, 5 Chytron
Street,1075 Nicosia Cyprus
Tel.: +357 22 699 251
Email: info@megaploutos.com
Website: www.mpaifm.com
